---

مدير صرف العملات الأجنبية متعدد الحسابات Z-X-N
يقبل عمليات وكالة حسابات الصرف الأجنبي العالمية والاستثمارات والمعاملات
مساعدة المكاتب العائلية في إدارة الاستثمار المستقل

---



في سوق تداول العملات الأجنبية (الفوركس) ثنائي الاتجاه، يُعدّ "اتباع الاتجاه" و"تحقيق أرباح كبيرة وخسائر صغيرة" بلا شكّ من المبادئ الأساسية التي تُوجّه العملية برمتها، وذلك لتحقيق نجاح مستمر للمتداولين.

---

يُؤكّد مبدأ "اتباع الاتجاه" على ضرورة احترام المتداولين لاتجاه السوق الموضوعي، بدلاً من التداول عكسه بناءً على افتراضات شخصية. فعندما يُشكّل السوق اتجاهاً صاعداً أو هابطاً واضحاً، يُمكن لصياغة استراتيجيات تداول تتوافق مع هذا الاتجاه أن تزيد بشكل كبير من احتمالية الربح. أما مبدأ "تحقيق أرباح كبيرة وخسائر صغيرة" فهو التحكّم العقلاني في نتائج التداول، أي تعظيم إمكانية الربح عندما يتحرّك السوق كما هو متوقع، والحدّ من الخسائر إلى أدنى حدّ ممكن من خلال إدارة صارمة للمخاطر عند الخطأ في التقدير. من خلال تراكم العديد من "الخسائر الصغيرة"، يتم تجنب المخاطر الكبيرة، ثم تُستخدم بعض "الأرباح الكبيرة" لتحقيق طفرة في العوائد الإجمالية. هذا المبدأ هو الأساس الذي يمكّن المتداولين من تحقيق أرباح مستقرة على المدى الطويل.
في مجال التداول ثنائي الاتجاه في سوق الفوركس، لا يستطيع جميع المتداولين المحتملين تحقيق النجاح بسلاسة. توجد عدة عوامل رئيسية تحدّ من ذلك. يمتلك العديد من المتداولين موهبة استثنائية في التداول، وفهمًا دقيقًا لتقلبات السوق، وقدرة على استيعاب منطق التداول المعقد بسرعة. مع ذلك، وللأسف، غالبًا ما يفتقرون إلى التوجيه المناسب - ربما بسبب نقص الإرشاد المهني، أو عدم القدرة على استخلاص المبادئ الأساسية وسط كم هائل من المعرفة في مجال التداول. في النهاية، يُتركون يتخبطون في السوق بشكل أعمى، مُهدرين مواهبهم، وهو أمر مؤسف للغاية في هذا المجال. الأمر الأكثر إثارة للأسف هو أن بعض المتداولين لا يمتلكون موهبة استثنائية فحسب، بل وجدوا الاتجاه الصحيح في التداول، حتى أنهم على دراية بالمبادئ الأساسية للاستثمار، ويفصلهم عن النجاح خطوة واحدة فقط. ومع ذلك، يعجزون عن تجاوز هذه العقبة بسبب نقص رأس المال الكافي. في تداول العملات الأجنبية، لا يؤثر حجم رأس المال على إمكانية الربح من الصفقة الواحدة فحسب، بل يرتبط أيضًا بالقدرة على تحمل مخاطر تقلبات السوق، والقدرة على تحسين الاستراتيجيات من خلال التنويع. غالبًا ما يمنعهم نقص رأس المال من تطبيق استراتيجياتهم بالكامل في ظروف السوق الرئيسية، مما يؤدي في النهاية إلى ضياع فرص النجاح.
إذا قمنا بتقسيم مسار النجاح لمتداولي العملات الأجنبية إلى خطوات محددة، فيمكن تلخيصه تقريبًا في أربعة أجزاء رئيسية: اختيار أدوات التداول، وصياغة أساليب التداول، وتطوير سيكولوجية التداول، وإدارة رأس المال. تختلف هذه الخطوات الأربع اختلافًا كبيرًا في أهميتها ضمن نظام ناجح، ولكل منها دور لا غنى عنه.
من بين هذه الخطوات، يمثل اختيار أدوات التداول حوالي 20% من الأهمية. يُجسّد المثل القائل "حتى الخنزير يستطيع الطيران على حافة الاتجاه" أهمية اختيار أدوات تداول عالية الجودة. ففي سوق الفوركس، تتأثر أزواج العملات المختلفة بعوامل عديدة، كالأوضاع الاقتصادية الكلية، والتغيرات السياسية، والأوضاع الدولية، مما يُؤدي إلى تباين كبير في اتجاهات التقلبات وفرص الربح. ويُمكّن اختيار أدوات التداول التي تمر بمرحلة تعزيز الاتجاه المتداولين من اغتنام الفرص بسهولة أكبر، ويُقلل من صعوبة تحقيق الأرباح في العمليات اللاحقة.
أما أهمية أساليب التداول فهي منخفضة نسبيًا، إذ تُشكّل حوالي 10% فقط. ويُقصد بأسلوب التداول تحديد قواعد واضحة للشراء والبيع، مثل تحديد نقاط الدخول بناءً على المؤشرات الفنية، ونقاط الخروج بناءً على الأخبار الأساسية. ومن منظور التداول العملي، فإن هذه القواعد قابلة للتطبيق على نطاق واسع، وهناك العديد من أساليب التداول الراسخة في السوق. كل ما يحتاجه المتداولون هو اختيار الأسلوب الذي يُناسب عاداتهم، وبالتالي، فإن دورهم الحاسم في النجاح محدود نسبيًا.
تُضاهي أهمية سيكولوجية التداول أهمية اختيار أدوات التداول، إذ تُشكّل حوالي 20% من عوامل النجاح. في تداول العملات الأجنبية، حتى أفضل استراتيجيات التداول، التي تصل نسبة نجاحها إلى 80%، قد تتعرض لخمس خسائر متتالية. يُعزى ذلك إلى عدم استقرار السوق، وهو أمر طبيعي. مع ذلك، في الواقع، يقع العديد من المتداولين، بعد ثلاث خسائر متتالية، في فخ التفكير السلبي، فيتخلون عن استراتيجيتهم ويتداولون بشكل عشوائي، أو يُفوّتون فرصًا لاحقة خوفًا من المخاطرة. غالبًا ما يجد المتداولون الذين لا يتحملون الخسائر قصيرة الأجل، والذين يعانون من عدم استقرار نفسي، صعوبة في ترسيخ وجودهم في السوق على المدى الطويل.
في الوقت نفسه، تتجاوز أهمية إدارة رأس المال الجوانب الأخرى بكثير، إذ تُشكّل ما يصل إلى 50% من عوامل النجاح، ما يجعلها الركيزة الأساسية لنجاح التداول. قد تُحقق نفس استراتيجية التداول نتائج مختلفة تمامًا باختلاف نماذج إدارة رأس المال. تُمكّن الإدارة السليمة لرأس المال المتداولين من تحقيق نمو هائل في الأرباح عندما يكون السوق مواتيًا، حتى يصل إلى 100 ضعف الاستثمار الأولي. على النقيض، بدون تخطيط مالي سليم، كالإفراط في استخدام الرافعة المالية أو تجاهل أوامر وقف الخسارة، قد تتلاشى حتى استراتيجية ذات إمكانات ربحية بسبب خسارة كبيرة واحدة. لذا، تُحدد إدارة رأس المال بشكل مباشر مستوى بقاء المتداول وسقف أرباحه، مما يجعلها العنصر الأهم في نظام التداول برمته.
إضافةً إلى العناصر الأساسية المذكورة أعلاه، يحتاج المتداولون أيضًا إلى الانتباه إلى معنويات السوق وفرص التداول، وهما عاملان مهمان يؤثران على قرارات التداول. كما يحتاجون إلى فهم أساسي لتقنيات التداول. سوق الفوركس ليس عقلانيًا تمامًا؛ فهو يتسم بطابع عاطفي قوي. تتقلب هذه المعنويات مع تغيرات البيئة الاقتصادية الكلية، وأخبار السوق، وعوامل اقتصادية كلية أخرى، وتتجلى بشكل رئيسي في الهدوء والتردد والتقلبات الحادة. على الرسوم البيانية، يُقابل ذلك هدوء وتجميع في نطاق ضيق، وتداول متقلب مع صراع بين المشترين والبائعين، وارتفاعات وانخفاضات حادة نتيجة اختلال ميزان القوى بين المشترين والبائعين. بالنسبة للمتداولين، يُساعدهم استشعار تغيرات معنويات السوق بدقة على تحديد اتجاه السوق بدقة أكبر وإيجاد أفضل نقطة دخول. علاوة على ذلك، يشهد سوق الفوركس ظاهرة "الاتجاهات الصاعدة" - وهي اتجاهات ذات إمكانات ربحية عالية تتشكل على المدى القصير نتيجة عوامل محددة (مثل السياسات المواتية أو البيانات التي فاقت التوقعات). ورغم أن هذه الاتجاهات الصاعدة عادةً ما تكون قصيرة الأجل، إلا أن اقتناصها هو السبيل الوحيد لتحقيق أرباح كبيرة بسرعة. ومن الجدير بالذكر أنه خلال هذه الاتجاهات، تتضاءل أهمية تقنيات التداول بشكل ملحوظ؛ فالمفتاح هو القدرة على تحديد إشارات بداية الاتجاه بدقة. وبمجرد تأكيد الاتجاه، ينبغي الدخول إلى السوق بحزم، مع تجنب تفويت الفرص بسبب التركيز المفرط على التفاصيل الفنية.
في التداول ثنائي الاتجاه في سوق الفوركس، توجد قوة رئيسية أخرى تُحدد اتجاهات السوق، وهي "التآزر". لا يُشير هذا التآزر إلى توافق في الآراء يتم التوصل إليه من خلال التواصل بين المشاركين في السوق، بل إلى التقارب التلقائي للقوى بين كيانات مختلفة مدفوعة بتقديراتها واحتياجاتها الخاصة، مما يُشكل زخمًا قويًا يُحرك السوق. بالنسبة للمتداولين، يُعدّ فهم هذا التفاعل السوقي بدقة بمثابة إتقان مفتاح تحقيق الثروة.
يُشار إلى أن القوة المُجتمعة في سوق الصرف الأجنبي هي قوة شاملة تتشكل من التأثيرات المُجتمعة لعوامل مُتعددة، مثل البيانات الاقتصادية الكلية، والسياسة النقدية، والوضع الدولي، وتدفقات الأموال المؤسسية، وليست "قوة مُجتمعة" للمستثمرين الأفراد. في الواقع، ونظرًا لغياب آلية موحدة لاتخاذ القرارات وخطة عمل واضحة، فإن المستثمرين الأفراد دائمًا ما يكونون في حالة من التشتت، ولا يُشكلون أبدًا قوة مُجتمعة قادرة على التأثير في اتجاهات السوق. بل على العكس، غالبًا ما تُصبح تصرفات المستثمرين الأفراد غير العقلانية - مثل السعي وراء الارتفاعات والانخفاضات، واتباع التيار بشكل أعمى - "مؤشرات مُعاكسة" في السوق. تُشكل "القوة المُجتمعة الزائفة" الناتجة عن سلوكهم مصدرًا هامًا للربح للمتداولين المحترفين والمؤسسات، مما يُؤكد بشكل غير مباشر حقيقة عجز المستثمرين الأفراد عن تشكيل قوة مُجتمعة فعّالة.

في التداول ثنائي الاتجاه لاستثمارات العملات الأجنبية، يسعى المتداولون باستمرار إلى اقتناص الفرص المواتية.

---

في المجتمعات التقليدية، عندما يواجه الناس صعوبات، غالبًا ما يكونون هم أو من ينتمون إلى نفس الطبقة الاجتماعية هم من يعانون، بينما يزدهر آخرون. تُعد الأزمات المالية كوارث بالنسبة للأفراد العاديين، لكنها بالنسبة للأثرياء فترات لتراكم ثروات هائلة. حتى في أوقات الحرب، يتمكن البعض من تجاوز العواصف. لذلك، فإن التوقف عن التذمر والسعي لتغيير الطبقة الاجتماعية هو الطريق الحقيقي للارتقاء بالذات. يكمن سر تجاوز الأفراد العاديين للطبقات الاجتماعية في تحديد الاتجاهات الجديدة والتدخل في مراحلها الأولى. قوة الاتجاهات هائلة؛ فالأفراد والجماعات على حد سواء يتضاءلون أمامها. على سبيل المثال، خلقت صناعات النفط والسيارات، التي ظهرت قبل قرن من الزمان، جيلًا جديدًا من الأثرياء. في العقود الأخيرة، أنتجت صناعات الكمبيوتر والهواتف المحمولة والإنترنت عددًا كبيرًا من الأثرياء الجدد. بدون اتجاهات جديدة، لا توجد فرص. تترسخ الاتجاهات القديمة مع مرور الوقت، وتُستغل كل فرصة، فلا يتبقى إلا القليل للمتأخرين. في قطاعات العقارات والتجارة الإلكترونية ومقاطع الفيديو القصيرة على منصات التواصل الاجتماعي في الصين، جمع أولئك الذين استغلوا الفرص مبكرًا ثروات طائلة.
أما في تداول العملات الأجنبية، فرغم سهولة الدخول ظاهريًا، إلا أن البدء فيه صعب للغاية. قد يبدو هذا المجال فرصة ذهبية للأفراد العاديين لتحسين أوضاعهم، لكنه في الواقع مجرد حلم بعيد المنال. لا يُنصح به للشباب أو لمن لا ينوون تكريس حياتهم له، لأن جوهره يكمن في المثابرة والإصرار. في قطاعات أخرى، حتى الأداء المتوسط ​​قد يُدر دخلًا يكفي لإعالة أسرة. أما في عالم التداول، فإذا لم تكن ضمن الخمسة الأوائل، فلن تربح، بل قد تخسر. في بدايات تداول العملات الأجنبية، كان إتقان الرسوم البيانية الشمعية ونظرية المتوسطات المتحركة كافيًا للتفوق بسهولة على 99% من السوق وتحقيق الربح. لكن اليوم، باتت هذه المعرفة معروفة لدى الجميع تقريبًا. مهما بذل المتداول من جهد، إذا لم يتمكن من تجاوز 95% من المتداولين، فمصيره الفشل. بعبارة أخرى، لا توجد طريقة تداول مضمونة النجاح.
أدرك بعض متداولي العملات الأجنبية قسوة هذا المجال، ونجحوا في إقناعهم بالتوقف. أما من بقي منهم، فقد يكونون شجعانًا، أو ربما لم يجدوا ملجأً آخر. بالنسبة للمتداولين الأفراد، فإن مراجعة الصفقات السابقة باستمرار بحثًا عن استراتيجيات تداول ليست عديمة الجدوى تمامًا، لكن فعاليتها محدودة للغاية. تستطيع الحواسيب تحليل جميع بيانات السوق التاريخية واستخلاص احتمالية نجاح أي استراتيجية تداول في أقل من دقيقة، بينما قد يحتاج المتداول العادي إلى عشر سنوات. يمكن للتداول الكمي والتقنيات الكمية، إلى جانب إدارة رأس المال بكفاءة، تحقيق عائد سنوي يقارب 10%، وهو ما يكفي للمستثمرين ذوي رؤوس الأموال الكبيرة، ولكنه غير مجدٍ للمتداولين العاديين في سوق الفوركس. ينبغي على متداولي الفوركس أولاً نسيان التحليل الفني، وتحركات الأسعار، وكل ما يعرفونه مسبقاً عن تداول الفوركس. ثانياً، استخدم 5% من رأس مالك الإجمالي لكل صفقة، وحدد مستوى ثابتاً لوقف الخسارة، وقم بإيقاف الخسارة فوراً إذا كان التقييم خاطئاً؛ وإذا كان التقييم صحيحاً، أضف 5% أخرى، وهكذا. حتى مع خمس خسائر متتالية، ستكون الخسارة الإجمالية محدودة نسبياً. ربما عندما تتمكن من زيادة مركزك ثلاث مرات متتالية لتصل إلى 15% وتحقق ربحاً، ستجني بعض الأرباح الصغيرة. إذا حالفك الحظ وزادت مركزك إلى أكثر من 70% مرة واحدة، وكنت تستخدم الرافعة المالية أو لا تملك طموحات كبيرة، فقد تضطر إلى إنهاء مسيرتك الاستثمارية المغامرة في التداول.
بالطبع، هذه مجرد نصيحة نظرية لمتداولي الفوركس ذوي رؤوس الأموال المحدودة. على المدى البعيد، يُعدّ هذا النهج غير مستدام، وهو أشبه بالمقامرة. يعمل معظم المستثمرين الأفراد ذوي رؤوس الأموال الصغيرة بهذه الطريقة، لكنّ معظمهم ينفد مالهم في نهاية المطاف ويتوقفون عن التداول، بينما يحقق عدد قليل جدًا منهم النجاح ويتقاعدون بأرباح كبيرة. مع ذلك، إذا كانت الأموال وفيرة، فإنّ اختيار استراتيجية تداول طويلة الأجل ذات مراكز منخفضة يبقى الخيار الأمثل.

في سوق تداول العملات الأجنبية (الفوركس) ثنائي الاتجاه، إذا أردنا استكشاف جوهر عقلية التداول الأكثر استدامة للمتداولين، فسيكون الجواب بلا شك هو "التوافق مع رغبات المرء". لا تعني هذه العقلية التخلي عن أهداف الربح، ولا تعني التنازل السلبي عن فرص السوق. بل تعني وضع توقعات معقولة مبنية على فهم كامل لديناميكيات السوق وقدرات المتداول، وتجنب اتخاذ قرارات غير عقلانية بدافع الجشع المفرط أو الأهداف غير الواقعية. إنها الركيزة النفسية الأساسية للمتداولين للحفاظ على حكم سليم، والتحكم في المخاطر، وتحقيق عوائد مستقرة في الأسواق المتقلبة وغير المستقرة، وهي تتغلغل في كل مرحلة من مراحل اتخاذ قرارات التداول، وتنفيذها، ومراجعتها.

---

لفهم أهمية هذه العقلية القائمة على "التوفيق بين الطموح والرغبة"، يمكننا البدء بالقوانين العامة للحياة الاجتماعية التقليدية. في الحياة اليومية، ينبع معاناة معظم الناس (باستثناء الألم الجسدي الناتج عن المرض) أساسًا من "عدم التوافق بين المُثُل والواقع" - عندما تتجاوز توقعات الفرد للحياة والمسيرة المهنية والثروة بكثير ما يدعمه الواقع، وعندما تنفصل الأهداف المنشودة عن القيود الموضوعية لقدراتهم ومواردهم وبيئتهم، تنشأ مشاعر سلبية مثل خيبة الأمل والقلق والألم. في المقابل، غالبًا ما يفهم أولئك الذين يظلون عقلانيين في الواقع كيفية مواءمة أفعالهم مع قدراتهم: فهم لا يسعون وراء أهداف تتجاوز قدراتهم بشكل أعمى، ولا يسمحون للنكسات قصيرة الأجل بأن تُحبط جهودهم طويلة الأجل. بدلًا من ذلك، ومع إدراكهم لحدود الواقع، يضعون لأنفسهم خططًا قابلة للتنفيذ. هذا في جوهره "إيجاد مخرج"، وهو أيضاً عملية تصالح مع الرغبات الشخصية، أي تقبّل وجودها دون الانجراف وراءها، والاقتراب تدريجياً من الأهداف عبر التخطيط العقلاني، بدلاً من الانغماس في أوهام غير واقعية.
ينطبق هذا المنطق العقلاني لـ"التصالح مع الرغبات" بنفس القدر، بل وأكثر أهمية، في التداول ثنائي الاتجاه في سوق الفوركس. أولاً، نحتاج إلى فهم موضوعي لتوزيع العوائد في سوق الفوركس: في هذا السوق، يتجاوز عدد المتداولين الذين يحققون "نقطة التعادل" 80% من المشاركين، ويكمن وراء هذه النسبة واقع أن العديد من المتداولين يتكبدون خسائر بسبب عمليات غير مدروسة، أو مخاطر غير محسوبة، أو اختلالات نفسية. إن تحقيق عائد سنوي ثابت بنسبة 10% تقريباً يضع هؤلاء المتداولين ضمن أفضل 5% في السوق؛ فمهاراتهم المهنية، وقدرتهم على إدارة المخاطر، واستقرارهم النفسي كافية لتأهيلهم كمديري صناديق. لا يُمثل المتداولون الذين يُشاع أنهم "يُضاعفون استثماراتهم أو حتى يُضاعفونها عدة مرات في عام واحد برأس مال صغير وفي أي ظروف سوقية" سوى أقل من 0.1% من السوق بأكمله. إن نجاحهم أصعب بكثير من الالتحاق بجامعة مرموقة، فهو لا يتطلب فقط حساسية استثنائية للسوق وتنفيذًا دقيقًا للاستراتيجيات، بل يتطلب أيضًا قدرًا من الحظ في ظروف السوق، وهو مسار لا يستطيع المتداولون العاديون محاكاته.
مع ذلك، يُعاني العديد من متداولي الفوركس تحديدًا لأنهم، منذ لحظة دخولهم السوق، يُركزون أنظارهم على تلك "النسبة الضئيلة" من النجاح النهائي. فهمهم لعوائد السوق مُنفصل تمامًا عن الواقع. يتجاهلون العملية التدريجية من "التعادل" إلى "تحقيق الربح"، ومن "الأرباح الصغيرة" إلى "الأرباح العالية المستقرة"، ويُحددون الهدف النهائي مباشرةً كمسعى أولي لهم. على سبيل المثال، عندما لا يملكون سوى 10,000 دولار، لا يُفكرون أبدًا في كيفية ربح 1,000 دولار من خلال عمليات معقولة وتأسيس وتيرة تداول مستقرة. بدلًا من ذلك، يُركزون على "جني 10 ملايين دولار دفعة واحدة". هذه الفجوة الهائلة بين أهدافهم والواقع تزرع بذور البؤس التجاري منذ البداية. يُعدّ تحديد الأهداف غير الواقعية مشكلة شائعة بين غالبية متداولي الفوركس الأفراد ذوي رؤوس الأموال الصغيرة: فهم يملكون 10,000 دولار أمريكي، لكنهم مهووسون بوهم "جني 10 ملايين دولار دفعة واحدة"، ولا يسعون إلى المسار الثابت لـ"تراكم الثروة تدريجيًا"، بل إلى الإثارة قصيرة الأجل لـ"الثراء بين عشية وضحاها". ولتحقيق هذا الهدف المستحيل، غالبًا ما يختارون استخدام رافعة مالية عالية، في محاولة لتضخيم تأثير رأس المال وتحقيق أرباح ضخمة بسرعة. إلا أن الرافعة المالية العالية سلاح ذو حدين؛ فبينما تُضخّم إمكانية الربح، فإنها تُضخّم أيضًا خطر الخسارة بشكل كبير. في نهاية المطاف، لا يفشل هؤلاء المتداولون في تحقيق حلمهم بـ"الثراء بين عشية وضحاها" فحسب، بل يقعون أيضًا في وضع يائس يتمثل في "التصفية الليلية" بسبب تقلبات السوق التي تصل إلى حد مخاطر الرافعة المالية، ويُجبرون في النهاية على مغادرة السوق بعد نفاد أموالهم. هذا هو السبب الرئيسي وراء خسارة "الغالبية العظمى من متداولي التجزئة ذوي رؤوس الأموال الصغيرة" في إحصائيات سوق الفوركس - فالرغبات غير الواقعية تُولّد عمليات غير عقلانية، وتُصبح الرافعة المالية العالية عاملًا مُحفزًا لتسارع الخسائر، مما يُوقعهم في نهاية المطاف في حلقة مفرغة في السوق.
لذا، فإن تبني عقلية "التصالح مع الرغبات" لدى كل متداول فوركس هو في جوهره احترام لقواعد السوق وفهم واضح لقدراته. يتطلب ذلك من المتداولين التخلي عن السعي الأعمى وراء عوائد "0.1%" المتطرفة، والبدء بأهداف أساسية مثل "التحكم في الخسائر" و"تحقيق أرباح صغيرة"، واكتساب الخبرة تدريجيًا، وتحسين الاستراتيجيات، وترسيخ عقلية متوازنة. من خلال حوار عقلاني مع رغباتهم، يُمكنهم إيجاد وتيرة تداول تُناسبهم - وبهذه الطريقة فقط يُمكنهم تجنب الانجراف وراء الرغبات قصيرة الأجل في ظل المنافسة طويلة الأجل في سوق الفوركس، وتحقيق بقاء ونمو حقيقيين ومستدامين.

في التداول ثنائي الاتجاه في سوق الفوركس، إذا حافظ المتداولون على تفانيهم وإيمانهم بالاستثمار، فسوف يحصدون في النهاية ثمار النجاح والنتائج الإيجابية. في السنوات الأخيرة، كشفت النظريات الحديثة في ميكانيكا الكم تدريجيًا أن أفكار المرء ونواياه قد تؤثر بالفعل على الواقع. هذه الفكرة القائلة بأن "ما تفكر فيه يعود إليك" ملهمة بنفس القدر في مجال الاستثمار.

---

مع ذلك، يفشل العديد من متداولي الفوركس في تحقيق النجاح، ويرجع ذلك أساسًا إلى عدم إيمانهم بقدرتهم على النجاح. فعلى الرغم من قضاء سنوات وبذل جهود كبيرة في التداول، إلا أنهم لا يزالون يشكون في قدرتهم على النجاح. هذا الشك وعدم اليقين يصبحان العقبة الخفية الأخيرة في طريق نجاح متداولي الفوركس. في المقابل، يمكن التغلب على الصعوبات التقنية الملموسة من خلال التعلم والممارسة، لكن التغلب على الحواجز النفسية غير الملموسة أصعب بكثير.
في التداول الثنائي في سوق الفوركس، يحتاج المتداولون إلى تجنب الأمور التي تستنزف طاقتهم وتجعلهم ينشغلون بأمور تافهة، وخاصةً المعلومات السلبية من الأصدقاء والعائلة. عندما يكون المتداولون واثقين من أنفسهم، قد تكون هذه المعلومات السلبية بمثابة صدمة قوية، تُطفئ حماسهم فورًا. خاصةً بالنسبة للأقارب المقربين، قد لا يكون سبب معاناتهم نقصًا في المال، بل عجزهم عن إدارة شؤونهم اليومية بشكل سليم. حتى لو حاول المتداول تقديم النصيحة، فقد لا يستجيبون. في مثل هذه الحالات، ينبغي على المتداول أن ينأى بنفسه عن الأمر، فقد أدى واجبه ولا داعي للشعور بالذنب.

في التداول ثنائي الاتجاه في سوق الفوركس، إذا أردنا استخدام تشبيه بليغ لشرح المنطق الأساسي لتداول الاختراقات قصيرة الأجل، فسيكون "الصيد" - فكلاهما يتبعان مبادئ أساسية متشابهة، وهي أن نجاح أو فشل الصفقة لا يعتمد كليًا على "المهارات" أو "الأدوات"، بل يعتمد بالدرجة الأولى على تقدير "الوضع الذي توجد فيه فرصة التداول"، تمامًا كما يعتمد نجاح الصيد على اختيار "المكان الذي توجد فيه الأسماك". لفهم هذا التشبيه، يمكننا أولًا النظر في السؤال الأساسي "كيف تصطاد السمك؟": ما يحدد نتيجة الصيد حقًا ليس مهارات الصيد الفائقة، ولا الطعم اللذيذ، ولا مجموعة أدوات الصيد الاحترافية. حتى مع هذه المزايا، إذا لم يكن هناك سمك في مكان الصيد المختار، فمهما بلغت مهارتك، ومهما كان الطعم مغريًا، ومهما كانت أدواتك احترافية، ستكون في النهاية بلا جدوى. على النقيض، إذا كنت في سوقٍ يزخر بالفرص، حتى مع مهارات وأدوات متوسطة، فمن المرجح أن تحقق ربحًا وفيرًا. ينطبق هذا المنطق مباشرةً على تداول الاختراقات قصيرة الأجل في سوق الفوركس: يكمن جوهر هذا النوع من التداول في إيجاد "فرص تداول سانحة"، بدلاً من الإفراط في استخدام تقنيات تداول معقدة أو أدوات تحليلية متقدمة.

---

في ممارسة تداول الاختراقات قصيرة الأجل، غالبًا ما تُعتبر "أدوات التداول الأكثر شيوعًا" بمثابة "فرص سانحة" في سيناريو الصيد - عادةً ما تكون هذه الأدوات أزواج عملات تحظى باهتمام سوقي كبير، وتدفقات رأسمالية نشطة، وخصائص اتجاه واضحة على المدى القصير. ولهذا السبب تحديدًا، من المرجح أن تشهد هذه الأدوات تحركات سعرية كبيرة ومتقلبة. مع ذلك، ينطوي اختيار هذه الأنواع من الأهداف لتداول الاختراقات قصيرة الأجل على مخاطر مماثلة: نظرًا لتقلبات السوق، إذا لم يُحسن تقدير توقيت الدخول، فمن الشائع جدًا أن تقع ضحية خسارة تصل إلى 10% على المدى القصير. على النقيض، إذا أمكن تحديد نقطة بداية الاتجاه بدقة واختيار الاتجاه الصحيح، فقد يُتيح السوق فرصة ربح مضاعفة في أي وقت. هذه السمة، "مخاطرة عالية، عائد محتمل مرتفع"، هي السمة المميزة لتداول الاختراقات قصيرة الأجل.
في المقابل، يسود منطق تداول التراجعات قصيرة الأجل. يميل متداولو التراجعات قصيرة الأجل إلى اختيار أهداف "تبدو منخفضة وآمنة بما يكفي"، معتقدين أنه حتى لو وقعوا في فخ التداول قصير الأجل، ستكون الخسارة ضئيلة. مع ذلك، من منظور قواعد السوق الفعلية، غالبًا ما تكون هذه الأهداف "الآمنة ظاهريًا" ذات اهتمام سوقي منخفض، وتدفقات رأسمالية شحيحة، وافتقار إلى اتجاهات واضحة - تمامًا كمن يختار "مياهًا خالية من الأسماك" عند الصيد. ظاهريًا، تبدو هذه الأهداف منخفضة المخاطر، لكنها في الواقع تخفي خطرًا أكبر يتمثل في "انعدام فرص السوق تمامًا". بسبب نقص رأس المال الكافي ودعم المستثمرين، لا تواجه هذه الأدوات صعوبة في تحقيق أرباح كبيرة فحسب، بل قد تتعثر أيضًا في تداول جانبي مطوّل أو حتى انخفاضات متواصلة نتيجة ضعف معنويات السوق أو الأخبار السلبية المفاجئة، مما يؤدي في النهاية إلى خسائر تفوق التوقعات بكثير. هذا هو الخطر الأساسي الذي يُغفل عنه غالبًا في تداولات التراجعات قصيرة الأجل.
توجد ظاهرة شائعة بين متداولي الفوركس على المدى القصير: فبعض المتداولين، على الرغم من امتلاكهم مهارات تداول قوية وإلمامهم بأساليب تحليلية متنوعة، يُهدرون طاقتهم باستمرار على أدوات لا توفر فرصًا سوقية، كمن يُصرّ على الصيد في مكان لا يوجد فيه سمك. والأهم من ذلك، أن لدى العديد من المتداولين مفهومًا خاطئًا عن "التنوير"، إذ يعتقدون أنه يعني إتقان تقنية بارعة أو مؤشر تحليلي حصري. هذا ليس صحيحًا - ففي التداول قصير الأجل، لا تُعدّ التقنية العامل الحاسم. "التنوير" الحقيقي هو إدراك أن "الاختيار أهم من المهارة". على سبيل المثال، إذا ركّز المتداولون على المدى القصير على تداول أزواج العملات الأقوى في السوق خلال أيام قليلة من الاتجاهات القوية، فبإمكانهم تحقيق عوائد جيدة حتى دون الاعتماد على التحليل الفني المعقد، وذلك ببساطة عن طريق اتباع الاتجاه. في المقابل، فإن الإفراط في استخدام التحليل الفني على الأدوات المالية التي تفتقر إلى الاتجاهات وبحجم تداول منخفض سيؤدي في النهاية إلى خسائر.
من المهم التوضيح أنه من وجهة نظر المستثمرين الكبار على المدى الطويل، لا يُنصح بالتداول على المدى القصير، إذ لا يتوافق كل من التداول على اختراقات الأسعار أو التداول على تراجعاتها على المدى القصير مع الهدف الأساسي للصناديق الكبيرة الساعية إلى تحقيق "أرباح مستقرة على المدى الطويل". تُظهر بيانات السوق طويلة الأجل والتجربة العملية أن التداول على المدى القصير نادرًا ما يحقق ربحية ثابتة: ففي بعض الأحيان، وفي ظل اتجاهات سوقية قوية للغاية وذات سمات محددة بوضوح، قد يُحقق التداول على المدى القصير مكاسب قصيرة الأجل، ولكن إذا أصبح مسارًا مهنيًا رئيسيًا، فإن احتمالية الخسائر على المدى الطويل تكون مرتفعة للغاية. على النقيض من ذلك، يُعدّ "الاحتفاظ طويل الأجل برافعة مالية منخفضة" نهجًا أكثر دقة للاستثمار في سوق الفوركس، إذ يُقلّل من مخاطر التداولات الفردية باستخدام رافعة مالية منخفضة، ويُحافظ على المراكز بما يتماشى مع اتجاهات الاقتصاد الكلي وأنماط السوق طويلة الأجل، متجنبًا بذلك تأثير تقلبات السوق قصيرة الأجل، ومستفيدًا في الوقت نفسه من مزايا الأسواق ذات الاتجاهات الواضحة على المدى الطويل. ومن المرجح أن يحقق هذا النموذج نموًا رأسماليًا ثابتًا.
مع ذلك، من الظواهر اللافتة في سوق الفوركس أن الخبراء النظريين، كالاقتصاديين وأساتذة الجامعات ومحاضري التمويل ومدربي ومحللي تداول الفوركس، نادرًا ما يُثنون المتداولين عن الإفراط في التداول قصير الأجل، ونادرًا ما يُشيرون صراحةً إلى حقيقة أن "الربح من التداول قصير الأجل صعب المنال". هذا النقص في نشر المعلومات يدفع العديد من المتداولين ذوي الفهم غير الكافي للسوق إلى اعتبار التداول قصير الأجل طريقًا مختصرًا للربح السريع، فيندفعون إليه بأعداد غفيرة، ليخرجوا منه في نهاية المطاف عاجزين بعد تكبّدهم خسائر متواصلة. مع ذلك، شهد السوق في السنوات الأخيرة تغيرات إيجابية: إذ بدأ المزيد من المتداولين يدركون تدريجيًا عدم جدوى التداول قصير الأجل، مستفيدين من دروس الخسائر المتواصلة، ويتخلون عنه بنشاط، ويتجهون نحو نماذج تداول أكثر استقرارًا. وينعكس هذا التغيير مباشرةً على أداء السوق، حيث يشهد سوق الاستثمار في العملات الأجنبية العالمي حاليًا حالة من الهدوء، ويعود أحد الأسباب الرئيسية لذلك إلى الانخفاض الحاد في عدد المتداولين قصيري الأجل، مع تركيز صناديق السوق بشكل متزايد على الاستثمار طويل الأجل القائم على القيمة.
وجوهر الفرق بين التداول قصير الأجل والاستثمار طويل الأجل يكمن أيضًا في اختلاف عقليتيهما اختلافًا جذريًا: فالتداول قصير الأجل يُشبه "عقلية المقامر"، حيث يركز المقامرون على "الحظ، ونتيجة صفقة واحدة، والمكاسب قصيرة الأجل"، ساعين وراء أرباح سريعة من خلال صفقة واحدة أو بضع صفقات، مفتقرين إلى إدارة منهجية للمخاطر وتخطيط طويل الأجل. بينما يتوافق الاستثمار طويل الأجل مع "عقلية الكازينو"، حيث تركز الكازينوهات على "الاحتمالية، والنتيجة الإجمالية لعدد لا يحصى من الصفقات، والعوائد طويلة الأجل"، مما يؤدي إلى إنشاء نظام تداول مربح ذي احتمالية عالية، معتمدًا على المزايا الاحتمالية لتحقيق تراكم إيجابي للعوائد الإجمالية من خلال دورات تداول لا حصر لها. تتوافق هذه العقلية بشكل أكبر مع منطق الربح القائم على "الفائدة المركبة طويلة الأجل" في سوق الصرف الأجنبي، وهي أيضًا نمط التفكير الذي يتبناه عادةً المستثمرون ذوو الخبرة.

---

• 
• 

---

008613711580480

008613711580480

008613711580480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China·Guangzhou

---